Από 1 έως 3 Νοεμβρίου θα διαρκέσει η δημόσια εγγραφή για την είσοδο της Trade Estates ΑΕΕΑΠ στο Χρηματιστήριο Αθηνών, σύμφωνα με το ενημερωτικό δελτίο που ενέκρινε την Τρίτη η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς.
Οι μετοχές της εταιρείας του ομίλου Φουρλή θα αρχίσουν να διαπραγματεύονται στο ΧΑ από τις 8 Νοεμβρίου.
Το σύνολο των καθαρών εσόδων της δημόσιας εγγραφής, το οποίο με βάση την Ανώτατη Τιμή Διάθεσης που ορίσθηκε από τους Συντονιστές Κυρίους Αναδόχους σε συνεργασία με την προς εισαγωγή εταιρεία σε 2,13 ευρώ για έκαστη των νέων μετοχών, ανέρχεται σε 56,9 εκατ. ευρώ (αφαιρουμένων των εκτιμώμενων δαπανών, ύψους περίπου 5,1 εκατ.) και θα χρησιμοποιηθούν από την εταιρεία αποκλειστικά για την αποπληρωμή μέρους του τιμήματος προς τη REDS AE, που αφορά τη Σύμβαση Πώλησης και Αγοράς μετοχών της ΓΥΑΛΟΥ ΜΑΕ, που ελέγχει το εμπορικό κέντρο Smart Park, όπως το τίμημα τελικώς προσδιορισθεί κατά τους ειδικότερους όρους της ανωτέρω σύμβασης. Η εταιρεία προτίθεται να χρησιμοποιήσει τα καθαρά αντληθέντα κεφάλαια σε διάστημα 6 μηνών από την ημερομηνία πιστοποίησης της Αύξησης.
Στο ενημερωτικό δελτίο αναφέρεται πως 938.968 νέες μετοχές που θα εκδοθούν στο πλαίσιο της αύξησης κεφαλαίου θα διατεθούν μέσω ιδιωτικής τοποθέτησης στον υφιστάμενο μέτοχο «AUTOHELLAS ΑΝΩΝΥΜΟΣ ΤΟΥΡΙΣΤΙΚΗ ΚΑΙ ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ», σύμφωνα με την από 20.10.2023 σχετική δήλωση δέσμευσής του.
Σύμφωνα με το ενημερωτικό, «σε περίπτωση μη ολοκλήρωσης της συναλλαγής που αφορά τη Σύμβαση Πώλησης και Αγοράς μετοχών της ΓΥΑΛΟΥ ΜΑΕ, τα καθαρά αντληθέντα κεφάλαια θα χρησιμοποιηθούν εντός τριάντα έξι (36) μηνών από την ημερομηνία πιστοποίησης της Αύξησης, ως εξής: α. σε αύξηση μετοχικού κεφαλαίου στις POLIKENCO AE και ΜΑΝΤΕΝΚΟ ΑΕ για χρηματοδότηση ιδίας συμμετοχής έργων μέσω μηχανισμού RRF, β. σε χρηματοδότηση απόκτησης ακινήτου στο Ελληνικό και γ. σε μερική χρηματοδότηση εργασιών ανέγερσης εμπορικού πάρκου στο Ελληνικό».
Την 30ή.06.2023 το χαρτοφυλάκιο του ομίλου Trade Estates αποτελείτο από 13 ακίνητα που αφορούν εμπορικά πάρκα, εμπορικά καταστήματα μεγάλης επιφάνειας (big boxes) και Logistics νέας γενιάς, συνολικής Μεικτής Εκμισθώσιμης Επιφάνειας («ΜΕΕ») 292 χιλιάδων τετραγωνικών μέτρων (τ.μ.) -έντεκα από αυτά τα ακίνητα βρίσκονται στην Ελλάδα, ένα στην Κύπρο και ένα στη Βουλγαρία. Η εύλογη αξία τους την 30ή.06.2023 ανερχόταν σε 330 εκατ. ευρώ, σύμφωνα με σχετική εκτίμηση των Ανεξάρτητων Εκτιμητών. Επιπλέον, η εταιρεία συμμετέχει με ποσοστό 50% σε τρεις εταιρείες των οποίων τα ακίνητα αποτιμώνται κατά την 30ή.06.2023 σε €10,7 εκατ. (κατά το ποσοστό που αναλογεί στην εταιρεία). Στρατηγική της εταιρείας είναι να εξειδικευτεί και να επικεντρωθεί στην ανάπτυξη εμπορικών πάρκων, εμπορικών καταστημάτων μεγάλης επιφάνειας (big boxes) και Logistics νέας γενιάς.
Τέλος, σημειώνεται ότι η εταιρεία προχώρησε στις 10.10.2023 στην υπογραφή της Σύμβασης Πώλησης και Αγοράς μετοχών της ΓΥΑΛΟΥ ΜΑΕ, που ελέγχει το εμπορικό κέντρο Smart Park. Οι διαδικασίες ολοκλήρωσης της εξαγοράς προβλέπεται να ολοκληρωθούν εντός του Δεκεμβρίου. Το Smart Park είναι συνολικής ΜΕΕ 50.592 τ.μ., εύλογης αξίας (σύμφωνα με την από 31.08.2023 σχετική έκθεσης εκτίμησης από Ανεξάρτητο Εκτιμητή) €126,7 εκατ. Σημειώνεται ότι η συναλλαγή τελεί υπό την έγκριση της Γενικής Συνέλευσης της REDS ΑΕ, η οποία έχει συγκληθεί για την 31η.10.2023.
Στις 30.06.2023 οι κύριοι μισθωτές του Ομίλου ήταν θυγατρικές εταιρείες του Ομίλου Fourlis (συγκεκριμένα HOUSEMARKET ΑΕ, INTERSPORT ATHLETICS ΑΕ, TRADE LOGISTICS AEBE, H.M. HOUSEMARKET CYPRUS και HOUSE MARKET BULGARIA), οι οποίες αποτελούν συνδεδεμένα μέρη με την εταιρεία, τα μισθώματα από τις οποίες αντιστοιχούσαν περίπου στο 61,2% των συνολικών Ετησιοποιημένων Μισθωμάτων. Σημειώνεται ότι το εν λόγω ποσοστό την 31η.12.2021 ανερχόταν σε 90% και επομένως, μετά τις αποκτήσεις στις οποίες προχώρησε η εταιρεία (μεταξύ άλλων το εμπορικό πάρκο στη Λεωφόρο Αθηνών – Πειραιώς 86 (πρώην 54) και το FLORIDA1), το ποσοστό των Ετησιοποιημένων Μισθωμάτων προερχόμενων από τον Όμιλο Fourlis έχει μειωθεί. Με την προϋπόθεση ολοκλήρωσης της συναλλαγής που σχετίζεται με τη Σύμβαση Πώλησης και Αγοράς μετοχών της ΓΥΑΛΟΥ ΜΑΕ και την ενσωμάτωση στο Χαρτοφυλάκιο του εμπορικού πάρκου SMART PARK, το ποσοστό των ετησιοποιημένων μισθωμάτων προερχόμενων από τον Όμιλο Fourlis θα μειωθεί ακόμη περαιτέρω και θα ανέρχεται σε ποσοστό περίπου 43,0% επί των συνολικών ετησιοποιημένων μισθωμάτων.
Η διαδικασία της αύξησης κεφαλαίου της Trade Estates
Η Δημόσια Προσφορά της Εταιρείας έως 28.169.015 Νέων Μετοχών, καθώς και των τυχόν Πρόσθετων Μετοχών (Overallotment), απευθύνεται στο σύνολο του επενδυτικού κοινού, το οποίο χωρίζεται σε δύο κατηγορίες, στους Ειδικούς Επενδυτές και στους Ιδιώτες Επενδυτές. Μετά την ολοκλήρωση της Δημόσιας Προσφοράς και τον προσδιορισμό της Τιμής Διάθεσης θα πραγματοποιηθεί η κατανομή των Μετοχών στους επενδυτές ως εξής: (α) ποσοστό τουλάχιστον 30% των Νέων Μετοχών που διατίθενται μέσω της Δημόσιας Προσφοράς, περιλαμβανομένων τυχόν Πρόσθετων Μετοχών (Overallotment), (ήτοι τουλάχιστον 8.450.705 Νέες Μετοχές σε ενδεχόμενη πλήρη κάλυψη της Αύξησης) θα διατεθεί για την ικανοποίηση των εγγραφών των Ιδιωτών Επενδυτών, και (β) ποσοστό έως και 70% των Νέων Μετοχών που διατίθενται μέσω της Δημόσιας Προσφοράς, περιλαμβανομένων τυχόν Πρόσθετων Μετοχών (Overallotment) (ήτοι, έως και 19.718.310 Νέες Μετοχές σε ενδεχόμενη πλήρη κάλυψη της Αύξησης) θα κατανεμηθεί μεταξύ των Ειδικών Επενδυτών και των Ιδιωτών Επενδυτών με βάση τη συνολική ζήτηση που θα εκδηλωθεί σε κάθε κατηγορία επενδυτών (Ειδικών και Ιδιωτών Επενδυτών).
Εφόσον έχουν ικανοποιηθεί οι εγγραφές των Ιδιωτών Επενδυτών για το 30% των Μετοχών που διατίθενται μέσω Δημόσιας Προσφοράς, περιλαμβανομένων τυχόν Πρόσθετων Μετοχών (Overallotment), για τον τελικό προσδιορισμό του ποσοστού κατανομής ανά κατηγορία επενδυτών θα ληφθούν υπόψη: (α) η ζήτηση από τους Ειδικούς Επενδυτές, (β) η ζήτηση στο τμήμα των Ιδιωτών Επενδυτών που υπερβαίνει το 30%, (γ) το πλήθος των αιτήσεων εγγραφής που αφορούν σε Ιδιώτες Επενδυτές, καθώς και (δ) η ανάγκη επίτευξης επαρκούς διασποράς.
Σε περίπτωση κατά την οποία η συνολική ζήτηση εκ μέρους Ιδιωτών Επενδυτών υπολείπεται του ποσοστού 30% του συνόλου των προς διάθεση μέσω της Δημόσιας Προσφοράς Νέων Μετοχών, περιλαμβανομένων τυχόν Πρόσθετων Μετοχών (Overallotment), οι αιτήσεις εγγραφής των Ιδιωτών Επενδυτών θα ικανοποιηθούν πλήρως, έως του ύψους για το οποίο εκδηλώθηκε πράγματι ζήτηση, οι δε Μετοχές, που αντιστοιχούν στην υστέρηση έναντι του συνολικού ποσοστού 30% του συνόλου των προς διάθεση μέσω της Δημόσιας Προσφοράς Νέων Μετοχών, περιλαμβανομένων τυχόν Πρόσθετων Μετοχών (Overallotment), θα μεταφερθούν στην κατηγορία των Ειδικών Επενδυτών προς διάθεση. Η Δημόσια Προσφορά και η τήρηση του Βιβλίου Προσφορών θα διαρκέσει τρεις (3) εργάσιμες ημέρες.
